Fundos de investimento em cotas: entenda como investir através dessa estratégia

O fundo de investimento em cotas, também chamado no mercado financeiro pela sigla FIC, é um fundo que compra cotas de outros fundos como estratégia de investimento.

Seu objetivo é proporcionar aos investidores a conveniência de investir em vários fundos por meio de um único investimento. Sejam nacionais ou internacionais.

Os investidores que optam por investir através de fundos buscam diversificação e rentabilidade. Dentre as diversas opções, estão, fundos de renda fixa, multimercados, fundos ativos, passivos, fundo de investimento e fundo de investimento em cotas.

Como os Fundos de Investimentos em Cotas funcionam?

Ao invés de comprar ações individuais, títulos e outros ativos, os gestores de FIC constroem carteiras com diversos fundos, dessa forma, eles fornecem várias categorias de fundos para subscrever investimentos em uma carteira.

Os gerentes de portfólio usam de seus conhecimentos e experiência para determinar as melhores opções de fundos, baseadas no desempenho e lucratividade obtidos anteriormente.

Através da experiência dos gestores de carteiras, os investimentos da FIC têm potencial para gerar retornos acima da média. 

Porém, os índices de despesas desses fundos são altos, considerando o fato de terem vários gestores, portanto, o custo de gerenciar e manter profissionalmente os fundos é alto.

Além disso, é importante ressaltar que, de acordo com a regulamentação da Comissão de Valores Mobiliários (CVM), os FICs devem deter pelo menos 95% das cotas dos principais ativos, sendo 5% destinados a outros ativos do mercado. 

Por fim, a receita gerada pelo fundo por meio do investimento é distribuída aos cotistas na proporção das cotas detidas.

Características do FIC

Algumas características importantes dos Fundos de Investimentos em Cotas:

• Diversificação;

• Reduzir a volatilidade do capital e fornecer retornos de investimento acima da média; 

• Rastreamento de fundos;

• Experiência de gestor de fundos no mercado.

Fundos de investimento em cotas como estratégia de diversificação

Os fundos que compram cotas de diversos fundos de investimentos propõem uma estratégia de diversificação a um custo menor.

Eles podem ser fundos de renda fixa e investir apenas em renda fixa ou fundos de ações e investir apenas em ações. 

Por outro lado, se o fundo estiver classificado como fundo multimercado, ele pode investir em fundos multimercados e em diversas estratégias.

Portanto, o intuito é que ao comprar a cota em um fundo de investimento em cotas (FIC), o investidor está na verdade comprando todos os fundos que ele está investido. Ou seja, está diversificando o risco de investidor em um gestor. 

Se o investidor compra apenas um fundo de ações, por exemplo, ele está totalmente exposto à tese de investimento desse gestor. Que pode vir a ser uma das mais lucrativas do mercado ou uma das piores.

Vale a pena investir em FICs?

Este investimento pode ser um pouco difícil para novos investidores, principalmente entender como ele funciona dentro do mercado de ações. 

Isso ocorre porque a maioria dos iniciantes possui pouco, ou nenhum orçamento. 

O FIC é um bom ponto de partida para reduzir o risco no mercado de capitais, alocando-o em diversos ativos de títulos. 

No entanto, é importante garantir que os investimentos estejam ligados diretamente ao perfil de risco de cada investidor e sejam apropriados para uma determinada estratégia de alocação de ativos.

Os FICs se baseiam no princípio de maximizar os retornos de um plano de investimento único, mas diversificado. É importante que o investidor meça os prós e os contras da estratégia antes de tomar qualquer decisão de investimento. 

Contudo, os Fundos de Investimentos em Cotas (FIC) são uma ótima opção para investidores com menos acesso a capital e buscam mais valor por meio da diversificação, sendo uma excelente ferramenta para o investidor e possibilitando o investimento nos melhores gestores.